מסלולי השקעות בביטוח חיים
בעת עריכת פוליסת ביטוח המשלבת חסכון מסוג ביטוח מנהלים, ביטוח תגמולים לעצמאיים או ביטוח לפרט עומדות בפנינו אפשרויות רבות לבחירת אפיקי ההשקעה בהן יופקדו כספי החסכון שיצטברו בפוליסות. להלן רשימת המסלולים המקובלת במרבית חברות הביטוח בישראל ותיאור של התפלגות השקעת הנכסים בכל אפיק:
מסלול השקעה כללי 1 - מסלול השקעה שאין בו התמחות באפיק השקעות ספציפי ושבמסגרתו רשאית החברה לבצע כל עסקה בהתאם לשיקולו של מנהל ההשקעות.
המסלול מתאים לציבור הרחב שאינו יודע להגדיר את רמת הסיכון המתאימה לו.
מסלול כללי 2 - מסלול סולידי בו לא יעלה שיעור הנכסים המושקעים במניות בארץ ובחו"ל מעל 20% משווי הנכסים במסלול. יתרת הנכסים יושקעו באפיקי השקעה אחרים כגון: אג"ח שקליות, אג"ח צמודות למדד, פיקדונות ואג"ח לא סחירים, מקרקעין וכן נכסים מניבים אחרים בישראל ומחוץ לישראל. המסלול מתאים למעוניינים להשקיע ברמת סיכון נמוכה כולל מרכיב מנייתי נמוך בתיק ההשקעות.
מסלול כללי 3- מסלול בו לא יעלה שיעור הנכסים המושקעים במניות בארץ ובחו"ל מעל 40% משווי הנכסים במסלול. יתרת הנכסים יושקעו באפיקי השקעה אחרים כגון: אג"ח שקליות, אג"ח צמודות למדד, פיקדונות ואג"ח לא סחירים, מקרקעין וכן נכסים מניבים אחרים בישראל ומחוץ לישראל. המסלול מתאים למעוניינים להשקיע ברמת סיכון נמוכה כולל מרכיב מנייתי נמוך בתיק ההשקעות. המסלול מיועד לחוסכים בעלי אופק השקעה ארוך המעוניינים בהשגת תשואה גבוהה לאורך זמן ומעוניינים בחשיפה גבוהה לשוק המניות לצורך השגת היעד.
מסלול כללי 4- מסלול בו לא יעלה שיעור הנכסים המושקעים במניות בארץ ובחו"ל מעל 65% משווי הנכסים במסלול. יתרת הנכסים יושקעו באפיקי השקעה אחרים כגון: אג"ח שקליות, אג"ח צמודות למדד, פיקדונות ואג"ח לא סחירים, מקרקעין וכן נכסים מניבים אחרים בישראל ומחוץ לישראל. המסלול מתאים למעוניינים להשקיע ברמת סיכון נמוכה כולל מרכיב מנייתי נמוך בתיק ההשקעות. המסלול מיועד לחוסכים בעלי אופק השקעה ארוך המעוניינים בהשגת תשואה גבוהה לאורך זמן ומעוניינים בחשיפה גבוהה לשוק המניות לצורך השגת היעד.
מסלול מנייתי 1 - לפחות 50% מהנכסים יושקעו במניות. יתרת הנכסים במסלול יושקעו על פי שיקול דעתה של החברה בכפוף למגבלות ולכללים שנקבעו בתקנות ההשקעה. הנכסים במסלול זה יושקעו בארץ או בחו"ל. המסלול מיועד למעוניינים בחשיפה גבוהה לשוק המניות על להשיג תשואה גבוהה לאורך זמן.
מסלול מנייתי 2 - לפחות 70% מהנכסים יושקעו במניות. יתרת הנכסים במסלול יושקעו על פי שיקול דעתה של החברה בכפוף למגבלות ולכללים שנקבעו בתקנות ההשקעה. הנכסים במסלול זה יושקעו בארץ או בחו"ל. המסלול מיועד לחוסכים בעלי אופק השקעה ארוך המעוניינים בהשגת תשואה גבוהה ומוכנים לקחת סיכון גבוהה המתבטא בחשיפה גבוהה לשוק המניות.
מסלול כללי ללא מניות- הנכסים שיצטברו במסלול השקעה זה יושקעו באפיקי השקעה שאינם מניות כגון: אג"ח שקליות, אג"ח צמודות למדד, פיקדונות ואג"ח לא סחירים, מקרקעין וכן נכסים מניבים אחרים בישראל ומחוץ לישראל. המסלול ממיועד לחוסכים המעוניינים להשקיע ברמת סיכון נמוכה ללא מניות.
מסלול שקלי- הנכסים שיצטברו במסלול השקעה זה יושקעו באופן שלפחות 90% מהנכסים יושקעו באג"ח שקליות סחירות או לא סחירות ובפיקדונות שקליים. יתרת הנכסים יושקעו באפיקי השקעה אחרים כגון : מניות בארץ ובחו"ל, אג"ח מסוגים שונים ונכסי מקרקעין בישראל ומחוץ לישראל. המסלול מיועד למשקיע סולידי המאמין באינפלציה נמוכה ומעוניין בתשואה שקלית לא צמודה.
מסלול מדדי- הנכסים שיצטברו במסלול השקעה זה יושקעו באופן שלפחות 90% מהנכסים יושקעו באג"ח צמודות למדד סחירות או לא סחירות. יתרת הנכסים יושקעו באפיקי השקעה אחרים כגון : מניות בארץ ובחו"ל, אג"ח מסוגים שונים ונכסי מקרקעין בישראל ומחוץ לישראל. המסלול מיועד למשקיע סולידי המאמין באינפלציה חיובית לאורך זמן ומעוניין בתשואה הצמודה למדד.
מסלול צמוד דולר- לפחות 95% מהנכסים יושקעו בנכסים נקובים בדולר ארה"ב או צמודי דולר ארה"ב נושאי ריבית. יתרת הנכסים במסלול יושקעו על פי שיקול דעתה של החברה בכפוף למגבלות ולתנאים שנקבעו בתקנות ההשקעה.
מסלול מט"ח- לפחות 90% מהנכסים יושקעו באג"ח צמודות למט"ח, סחירות או לא סחירות, בפיקדונות צמודים למט"ח או נקובים במט"ח.
המסלול מיועד למעוניינים בחשיפה שלמעלה מ-90% באג"ח צמודות או נקובות מט"ח.
מסלול אג"ח ופקדונות 100%- כל הנכסם בקופה יושקעו באג"ח מדינה, אג"ח קונצרני בדירוג AA ומעלה ופקדונות בבנקים. המסלול מיועד לחוסכים המעוניינים להשקיע ברמת סיכון נמוכה ביותר המשולבת בתנודתיות נמוכה או לחוסכים המעוניינים ב"עמדת המתנה" עד להחלטה לגבי המשך ההשקעה
• חשוב לציין כי קיימים וריאציות נוספות של המסלולים הנ"ל בהרכבי השקעה השונים מעט מהמוצג לעיל או באפשרו לשלב בין מספר מסלולים בהתאם לתמהיל השקעה שנקבע מראש.